Finansal piyasalarda yatırımcıların karşılaştığı en ilginç ve heyecan verici durumlardan biri fiyatların hızla ve beklenmedik bir şekilde hareket ettiği squeeze (sıkıştırma) olaylarıdır. Bu makalede, squeeze kavramını, long squeeze nedir, short squeeze nedir ve short ve long pozisyon, short squeeze ve long squeeze olaylarını detaylı bir şekilde ele alacağız.
Squeeze Ne Demek?
Squeeze, finansal piyasalarda fiyatların ani ve sert bir şekilde hareket etmesine neden olan bir durumu ifade eder. Bu tür durumlar genellikle belirli bir pozisyonda aşırı derecede yoğunlaşmış yatırımcılar olduğunda görülür.
Squeeze, piyasanın belirli bir yönde hızlı ve ani bir hareket yaparak, bu pozisyonları kapatmaya zorlamasıyla oluşur. Squeeze’ın iki ana türü vardır. Bunlar short squeeze ve long squeeze’dır.
Long Nedir & Long Açmak Nedir?
Long Pozisyon Nedir?
Long pozisyon, yatırımcının bir varlığın fiyatının yükseleceğine inandığında aldığı pozisyondur. Bu, yatırımcının varlığı satın alarak fiyatının artmasını beklemesi anlamına gelir. Long pozisyon sahipleri, varlığı düşük fiyattan alıp yüksek fiyattan satarak kar elde etmeyi amaçlar.
Long Açmak Nedir?
Long açmak, yatırımcının bir varlıkta long pozisyon alması, yani o varlığı satın alması anlamına gelir. Bu, yatırımcının piyasanın yükseleceğine dair beklentisi olduğunda yaptığı bir işlemdir. Örneğin, bir yatırımcı bir kripto paranın fiyatının artacağını düşündüğünde o hisse kripto parayı satın alarak long pozisyon açar.
Short Nedir & Short Açmak Nedir?
Short Pozisyon Nedir?
Short pozisyon, yatırımcının bir varlığın fiyatının düşeceğine inanarak aldığı pozisyondur. Bu, yatırımcının varlığı ödünç alarak satması ve fiyat düştüğünde daha düşük fiyattan geri alarak kar elde etmesi anlamına gelir.
Short pozisyon sahipleri, varlığı yüksek fiyattan satıp düşük fiyattan geri alarak kazanç sağlamayı hedefler.
Short Açmak Nedir?
Short açmak, yatırımcının bir varlıkta short pozisyon alması, yani o varlığı ödünç alarak satması anlamına gelir. Bu, yatırımcının piyasanın düşeceğine dair beklentisi olduğunda yaptığı bir işlemdir. Örneğin, bir yatırımcı bir kripto paranın fiyatının düşeceğini düşündüğünde o kripto parayı ödünç alarak satar ve fiyat düştüğünde geri alarak kar etmeyi hedefler.
Short Squeeze Nedir?
Short Squeeze Tanımı
Short squeeze, bir varlıkta çok sayıda short pozisyon olduğunda ve varlık fiyatının hızla yükselmeye başlamasıyla ortaya çıkan bir durumdur. Bu durumda, short pozisyondaki yatırımcılar zararı sınırlamak için pozisyonlarını kapatmak zorunda kalır ve bu da fiyatların daha da yükselmesine neden olur.
Short Squeeze Nasıl Çalışır?
Bir short squeeze ilk olarak short pozisyonların yoğunlaşmasıyla başlar. Böyle bir durumda bir varlıkta çok sayıda short pozisyon açılmıştır. Yatırımcılar, varlık fiyatının düşeceğine inanarak pozisyon almışlardır. Ardından varlığın fiyatı beklenmedik bir şekilde yükselmeye başlar. Bu yükseliş, genellikle olumlu haberler, güçlü finansal sonuçlar veya piyasadaki spekülasyonlar nedeniyle olabilir.
Fiyat yükseldikçe, short pozisyon sahipleri zararı sınırlamak için pozisyonlarını kapatmak zorunda kalır. Bunu yapmak için varlığı geri satın alırlar, bu da fiyatın daha da yükselmesine neden olur.
Pozisyonlar kapatıldıkça fiyat daha da yükselir, bu da daha fazla short pozisyonun kapanmasına yol açar ve süreç bir kısır döngü haline gelir.
En Önemli Short Squeeze Örneği
2021 yılında GameStop (GME) hisselerinde yaşanan short squeeze, bu kavramın en bilinen örneklerinden biri olmuştur.
Birçok hedge fon ve büyük yatırımcı, GameStop hisselerinde short pozisyon açmış ancak Reddit topluluğu WallStreetBets tarafından organize edilen bireysel yatırımcılar, hisse senedini topluca satın almaya başladı. Bu, fiyatın hızla yükselmesine ve short pozisyon sahiplerinin pozisyonlarını kapatmak zorunda kalmasına neden oldu. Sonuç olarak, hisse senedi fiyatı astronomik seviyelere ulaştı.
Long Squeeze Nedir?
Long Squeeze Tanımı
Long squeeze, bir varlıkta çok sayıda long pozisyon olduğunda ve varlık fiyatının hızla düşmeye başlamasıyla ortaya çıkan bir durumdur. Bu durumda long pozisyondaki yatırımcılar zararı sınırlamak için pozisyonlarını kapatmak zorunda kalır ve bu da fiyatların daha da düşmesine neden olur.
Long Squeeze Nasıl Çalışır?
Bir long squeeze genellikle long pozisyonların yoğunlaşmasıyla başlar. Bir varlıkta çok sayıda long pozisyon açılmıştır. Yatırımcılar, varlık fiyatının yükseleceğine inanarak pozisyon almışlardır. Varlığın fiyatı beklenmedik bir şekilde düşmeye başlar. Bu düşüş, genellikle olumsuz haberler, zayıf finansal sonuçlar veya piyasadaki spekülasyonlar nedeniyle olabilir.
Fiyat düştükçe, long pozisyon sahipleri zararı sınırlamak için pozisyonlarını kapatmak zorunda kalır. Bunu yapmak için varlığı satarlar, bu da fiyatın daha da düşmesine neden olur.
Pozisyonlar kapatıldıkça fiyat daha da düşer, bu da daha fazla long pozisyonun kapanmasına yol açar ve süreç bir kısır döngü haline gelir.
En Önemli Long Squeeze Örneği
Long squeeze olayları, genellikle ani ve beklenmedik piyasa düşüşleri sırasında meydana gelir. Örneğin, 2020 yılında COVID-19 pandemisi nedeniyle küresel piyasalarda yaşanan sert düşüşler sırasında birçok varlıkta long squeeze olayı yaşanmıştır.
Yatırımcılar, hızla düşen fiyatlar karşısında pozisyonlarını kapatmak zorunda kalmış ve bu da fiyatların daha da düşmesine neden olmuştur.
Short Squeeze ve Long Squeeze Karşılaştırması
Short squeeze ve long squeeze olayları, piyasadaki pozisyon yoğunlaşmasının neden olduğu ani ve sert fiyat hareketleridir. Her iki olay da yatırımcıların pozisyonlarını kapatmak zorunda kalmasıyla tetiklenir ve bu durum piyasa fiyatlarının daha da hareket etmesine neden olur. Ancak, bu olaylar zıt yönlerde meydana gelir:
- Short Squeeze: Fiyatların hızla yükselmesi sonucu short pozisyonların kapatılmasıyla oluşur.
- Long Squeeze: Fiyatların hızla düşmesi sonucu long pozisyonların kapatılmasıyla oluşur.
Squeeze Olaylarından Nasıl Korunulur?
Yatırımcılar squeeze olaylarından korunmak için çeşitli stratejiler kullanabilmektedir. Bu korunma stratejileri şu şekilde sıralanabilir:
- Risk Yönetimi: Yatırımcılar yatırımlarını çeşitlendirmeli ve tek bir pozisyonda aşırı derecede yoğunlaşmaktan kaçınmalı.
- Stop-Loss Emirleri: Zararı sınırlamak için stop-loss emirleri kullanılmalı. Bu emirler, belirli bir fiyat seviyesinde otomatik olarak pozisyonlarınızı kapatarak kayıplarınızı sınırlar.
- Piyasa Takibi: Piyasadaki gelişmeleri yakından takip edilmeli ve ani fiyat hareketlerine karşı hazırlıklı olunmalı. Teknik analiz ve temel analiz kullanarak piyasa trendleri izlenmeli.
- Duygusal Kontrol: Piyasa hareketlerinden etkilenerek duygusal kararlar vermekten kaçınılmalı. Panik satışları veya aşırı alım yapmaktan sakınılmalı.
Genel olarak short squeeze ve long squeeze olayları, finansal piyasalarda yatırımcıların karşılaşabileceği en dramatik durumlardan biridir. Bu olaylar, piyasadaki pozisyon yoğunlaşması ve ani fiyat hareketleri nedeniyle oluşur ve yatırımcıları pozisyonlarını kapatmaya zorlar. Yatırımcılar, risk yönetimi stratejileri ve piyasa takibi ile bu tür olaylardan korunabilirler. Her iki durumda da, piyasa dinamiklerini ve yatırımcı davranışlarını anlamak, başarılı bir yatırım stratejisi geliştirmek için önemlidir.
Haberleri İlk Siz Alın! Bizi Şimdi Telegram'da Takip Edin!
